Page 6 - 20200129

6 Antilliaans Dagblad Woensdag 29 januari 2020
Curaçao

Cijfers 2013/2014 Girobank fraude en nepleningen, name-
ANALYSE IIG in verband gebracht met
n december 2013 werd voor lijk dat IIG betrokken is ge-
Girobank de noodregeling weest ‘in a scheme to defraud
Iuitgesproken; dat gebeurde spreken boekdelen its investment advisory clients’.
door het gerecht op verzoek van ,,Specifically, the complaint
toezichthouder Centrale Bank alleged that IIG concealed los-
CBCS. Omdat het (tot nu toe) totale leningenportefeuille. ,,We ses in the portfolio of its flag-
gebruikelijk was dat er geduren- were unable to obtain sufficient ship hedge fund by overstating
de de noodregeling géén publi- appropriate audit evidence to the value of certain defaulted
catieplicht bestaat - waarom satisfy ourselves as to the valua- trade finance loans and by re-
eigenlijk niet, gezien de miljoe- tion, existence and complete- placing defaulted loans with
nen aan spaargelden en deposi- ness of the trade finance loans fake loans. In addition, the
to’s? - was tot voor kort 2012 het and the related accounts”. complaint alleged that IIG en-
laatste boekjaar waarover finan- Elders in de jaarrekening gaged in a pattern of selling
ciële resultaten publiekelijk leest het Antilliaans Dagblad dat overvalued and/or fake trade
bekend waren. deze omstreden trade finance finance loans to investment
Rekeninghouders en deposi- loans aan ‘derden’ werden ver- advisory clients in order to
tohouders tastten sindsdien in strekt, weliswaar door en met generate liquidity to meet
het duister. En dat is nóg steeds middelen van Girobank, maar various payment obligations,
het geval, ondanks dat nu ieder- gearrangeerd door IIG Trade including redemption requests
een wel weet dat een moratori- Deze krant heeft de cijfers tot en met 2014 bestudeerd en consta- Opportunities Fund nv. Het from earlier investors.” SEC
um van kracht is voor tegoeden teerde vooral grote verschillen tussen 2012, toen alles nog rooskleu- ging om zeer substantiële be- trekt daarop de registratie van
boven de 10.000 gulden en dat rig werd gepresenteerd door directie en commissarissen, en 2013 en dragen. IIG Trade Opportuni- IIG als beleggingsadviseur dan
Giro ‘op gecontroleerde wijze’ 2014 toen de waarheid boven tafel kwam. ties Fund - inmiddels in sep- ook in.
zal worden afgewikkeld. tember 2019 failliet verklaard - Verder wijzen de EY-accoun-
Echter, de balans en de ver- 1.446 miljoen (ruim 1,4 mil- De daaropvolgende jaarreke- was houder van 100 procent tants er in juli 2017 in hun
lies- en winstrekening vanaf jard) aan spaargelden. Dit daal- ningen laten even op zich wach- van de aandelen in Giro Hol- ‘Independent Auditor’s Report’
2013 tot op heden waren nog de in de twee daaropvolgende ten. Zo wordt 2014 pas op 7 juli dings nv, terwijl Giro Holdings over 2014 op dat het negatieve
‘vertrouwelijk’. Gijsbertha jaren in rap tempo tot 1.260 2017 afgetekend door opnieuw met 58,1 procent meerderheids- vermogen van Girobank van
meldde in het Statendebat vori- miljoen (2013) en 1.132 miljoen twee accountants van EY. Dit- aandeelhouder was in Girobank 226 miljoen, samen met overi-
ge week dat de cijfers tot en met (2014). maal met: ,,We do not express (met daarnaast 39,8 procent in ge omstandigheden, zorgt voor
2014 zijn gecontroleerd en De jaarcijfers over 2012, toen an opinion on the financial handen van Algemeen Pensi- ‘materiële onzekerheid’ die
stuurde ze naar het parlement. er dus zogenaamd nog geen statements”. Zo’n accountants- oenfonds Curaçao, APC en 2,1 significante twijfel zaait over de
Deze krant heeft ze bestudeerd vuiltje aan de lucht was, werden verklaring met oordeelonthou- procent van het Land Curaçao). mogelijkheden voor Giro om
en constateerde vooral grote op 23 april 2013 voorzien van ding houdt in dat de accoun- Als houder van de meerder- door te gaan als ‘going concern’,
verschillen tussen 2012, toen een goedkeurende verklaring: tantsonzekerheden met betrek- heid in het bankbedrijf zorgde of zoals het in het Engels staat
alles nog rooskleurig werd ge- ,,In our opinion, the consolida- king tot de controle die zijn IIG Trade Opportunities Fund opgeschreven: ,, (…) indicate the
presenteerd door directie en ted financial statements give a blijven bestaan van zodanige dus zelf voor circa een zesde existence of a material uncer-
commissarissen, en 2013 en true and fair view of the consoli- aard en omvang zijn dat geen van alle uitstaande leningen. tainty that may cast significant
2014 toen de waarheid boven dated financial position of Giro- goedkeurende accountantsver- International Investment Group doubt on the company’s ability
tafel kwam. Alle drie genoemde bank nv as at December 31, klaring noch een accountants- (IIG) in New York is de moeder, to continue as a going concern”.
jaarrekeningen werden ge-audit 2012”, schrijven de twee ac- verklaring met beperking kan met de Amerikanen Martin In beide jaarrekeningen is er
door Ernst & Young Accoun- countants nadat ze het volgende worden gegeven. Silver en David Hu als de uit- een paragraaf over ‘going con-
tants (EY). hebben geconstateerd: ,,We EY betrekt in verband hier- eindelijke gerechtigden. cern’, waarbij wordt verwezen
Het jaar 2012 werd nog afge- believe that the audit we have mee onder meer de zogeheten In een document gedateerd naar de noodregeling, uitge-
sloten met een balanstotaal (alle obtained is sufficient and appro- ‘trade finance loans’ die maar 26 november 2019 van de Ame- sproken door het gerecht op
activa bij elkaar) van 1.677 mil- piate to provide a basis for our liefst zo’n 16 procent (namelijk rikaanse Securities and Exchan- verzoek van de Centrale Bank
joen (bijna 1,7 miljard). Twaalf audit opinion”. 176,7 miljoen) beslaan van de ge Commission (SEC) wordt CBCS. Daarbij valt op dat over
maanden later stond er nog 2013 de dan zittende Girodirec-
maar 1.154 miljoen op de ba- Advertentie tie na een assessment aangeeft
lans. En ultimo 2014 was dit ‘voldoende back-up te hebben
zelfs nog maar 1.051 miljoen. In van de Centrale Bank’, ondanks
twee jaar tijd zijn de activa dus de noodregeling, het vermo-
met 626 miljoen gekrompen. genstekort en het feit dat niet
Vooral de post met de leningen- wordt voldaan aan de liquidi-
portefeuille (‘loans and advan- teits- en solvabiliteitsnormen
ces to customers’) viel terug van van de CBCS.
1.096 miljoen eind 2012 tot Het management baseert
766 miljoen ultimo 2013 en 713 zich hiervoor op het feit dat de
miljoen op de laatste dag van Centrale Bank de liquiditeit van
2014. Dat hield verband met de Giro beheert en Giro waar no-
grootscheepse opschoning van dig bijstaat. En dan volgt deze
slechte leningen, nog verstrekt opmerkelijke en zeker met de
door het voormalige bestuur kennis van anno 2020 belang-
onder leiding van bankier Eric rijke zin: ,,Furthermore the
Garcia, in september 2016 Central Bank of Curaçao and
persoonlijk failliet verklaard. Sint Maarten has guaranteed
Minister Gijsbertha bevestig- the depositors of the bank, and
de in de Staten dat Giro kampt therefore is safeguarding the
met een negatief eigen vermo- bank’s assets and liabilities”.
gen. De gecontroleerde jaarre- Met andere woorden: de
keningen laten wat dat betreft CBCS zou garant staan voor alle
een ommezwaai van 180 gra- rekeninghouders en deposito-
den zien als boekjaar 2012 met houders, waarmee zowel de
dat van 2013 wordt vergeleken: activa als schulden zouden zijn
van nog een ruime +167 mil- beschermd. Dit is zeker niet
joen naar dikke -190 miljoen hoe de Centrale Bank de Land-
een jaar later. En 2014 wordt verordening toezicht bank- en
afgesloten met -226 miljoen. kredietwezen (LTBK) nu leest
Nu wordt gesproken over -300 en uitlegt.
miljoen. Een jaar later, in de jaarreke-
Het is niet duidelijk hoeveel ning 2014, staat onder dezelfde
Girobank op dit moment aan passage onder ‘Going concern’
depositohouders verschuldigd exact hetzelfde, maar dan zón-
is, maar volgens de jaarrekenin- der deze zinsnede over de ga-
gen hield de bank in 2012 nog rantstelling door de CBCS.