Page 138 - Jose Juan Escobedo Jasso
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Y el resultado del beneficio neto + amortizaciones y provisiones nos da como
resultado la tesorería generada en el periodo.
Existen 2 formas principales de calcular el flujo que son el flujo de caja financiero y el
flujo de caja económico los cuales son los dos métodos mas utilizados por la
compañías.
El flujo de caja financiero: se obtiene restando los pagos de explotación a los cobros
de explotación: El saldo es el flujo de caja generado por la explotación de la
empresa:
Flujo de caja financiero = cobros de explotación – pagos de explotación.
La importancia de este método es que ayuda a la empresa a conocer su capacidad o
su liquidez para hacer frente a sus deudas.
Flujo de caja económico o Cash Flow económico: se obtiene sumando al beneficio
neto de la empresa la amortización del periodo y las provisiones realizadas, ya que
ambos son gastos que no se pagan:
Flujo de caja económico = beneficio neto de la explotación + amortizaciones +
provisiones.
CONCLUSION
El cash flow es un estado financiero el cual muestra a la empresa un panorama de su
cómo está su liquidez en un cierto periodo de tiempo para hacer frente a sus deudas
o bien para tomar decisiones de en qué o como se usara este recurso para futuros
proyectos o inversiones.
Otro de los aspectos importantes del flujo de efectivo es que mide la capacidad de
autofinanciación de la empresa, es decir la capacidad de generar fondos de
provenientes de su actividad ordinaria, siempre y cuando las políticas de distribución
de efectivo de la empresa así lo establezcan, ya que una de la claves para que un
negocio tenga éxito es que dicha empresa sea independendiente y no dependa de la
financiación de terceros ya sea bancos acreedores u otros propietarios.
Además el cash flow sirve para demostrar la capacidad de la empresa de generar
fondos, los cual sirve a la tesorería como justificante al momento de querer tramitar
algún crédito.
La ventaja del cash flow o flujo de efectivo es que se adapta a las diferentes
estructuras que manejan las empresas es decir, se puede aplicar a todo tipo de
empresas que van desde grandes empresas, hasta micro pequeñas y medianas
empresas o empresas familiares.
