Page 99 - NuevoDocumento 2018-04-20

El estado de resultados nos muestra la verdadera consecuencia del negocio:

resultados positivos (ganancia) o negativos (pérdida). Un negocio cuya cifra de
ventas es mayor a la suma de los distintos costes y gastos genera ganancia. Si

esa cifra de ventas es menos, genera pérdidas. Una empresa que acaba de
comprar un inmueble o maquinaria muy cara puede tener déficit de liquidez y

tener que endeudarse, aunque siga generando abundantes ganancias en sus
resultados.

Entonces, ¿qué es más importante? ¿Tener liquidez o tener resultados

positivos?

De ambas variables, la más importante son los resultados. Una empresa puede

no tener liquidez y endeudarse para poder funcionar, pero si genera resultados
positivos significa que cubre todos sus gastos, incluso los financieros o intereses.

Mantener bajo control la situación de nuestra tesorería nos permite saber en qué

períodos del año podríamos tener déficit o excedente.

Tener déficit de tesorería significa que hay gastos que no podremos pagar o

inversiones que no podremos realizar. Dependiendo de la situación de la
empresa, quizás podamos solicitar financiación.

Tener excedente de tesorería implica que tenemos una cantidad de dinero
inmovilizada que quizás podríamos estar invirtiendo para hacerla productiva.

En cualquier caso, estas conclusiones y las acciones a emprender en cada caso

se analizarán si contamos con una herramienta muy útil desde mi punto de vista:
el presupuesto de tesorería.

* Saldo bancario actual – Parte de este dato ya que es el que refleja hoy en día
la cantidad de dinero que la empresa tiene. Antes de la era bancaria se usaba el

saldo bancario y se le sumaba el dinero en efectivo.

Cobros pendientes de recibir – Estos pasarán a formar parte del saldo bancario
a su fecha de vencimiento.

Ventas previstas – Hay que considerar una cifra de ventas razonable, que sea
conservadora y tenga coherencia con los datos históricos.