Page 89 - myriam rios
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En una empresa existen los diferentes periodos:
De almacenamiento de materias primas: tiempo que transcurre desde que se
compran las materias hasta que entran al proceso de producción.
De fabricación: periodo que transcurre desde que entran las materias al proceso
productivo hasta que se convierten en productos terminados.
De ventas de productos terminados: tiempo que dura un producto terminado en
almacén hasta que es vendido.
De cobro de cliente: tiempo promedio para poder cobrar a los clientes el valor de las
mercancías vendidas
De pago a proveedores: tiempo intermedio que se tarda la empresa en pagar a los
proveedores.
El ciclo de caja es el intervalo o tiempo medio que transcurre entre que el dinero
sale de la empresa para comprar materias primas hasta que vuelve por el pago de
los clientes. Tiene una influencia directa sobre las necesidades de fono de maniobra
de la empresa y sus necesidades de financiación.
Cuanto mayor sea el intervalo, menor sea la eficiencia de la empresa y menor la
rentabilidad. Es el resultado de restar del ciclo de maduración el número de días
que en promedio tarda la empresa en pagar a los proveedores.
Ciclo nº días (–) Plazo de (+) nº días en stock (+) plazo de (+) nº días de
de stock pago a de producto cobro de stock de
caja= materia proveedores terminado clientes producto en
prima curso.
Ciclo de caja= nº días stock materia prima – plazo de pago a proveedores + nº días
en stock de producto terminado+ plazo de cobro de clientes + nº días de stock de
producto en curso.
