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圖 4: 2018 年 TWSE 前 25 名投資組合之效率前緣

圖 5: 2018 年 TWSE 前 30 名投資組合之效率前緣

圖 4 紅色星點為 Sharpe ratio 最大，報酬率為 42.9%，標準差為

8.7%，Sharpe ratio 為 4.806；黃色星點為標準差最小，報酬率為

13.8%，標準差為 5.9%，Sharpe ratio 為 2.178。圖 5 紅色星點為

Sharpe ratio 最大，報酬率為 42.3%，標準差為 8.6%，Sharpe ratio

為 4.816；黃色星點為標準差最小，報酬率為 13.9%，標準差為

5.7%，Sharpe ratio 為 2.241。

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